پیش بینی فارکس و cryptocurrency

شاخص دلار DXY هفته گذشته 12 ماه پایین به روز شد و به ترتیب یورو/دلار ، از 04 آوریل 2022 به حداکثر (1. 1075) افزایش یافت. ارز ایالات متحده برای پنجمین هفته پشت سر هم سقوط کرده است: طولانی ترین سریالاز تابستان 2020.

این دلار در روز چهارشنبه ، 12 آوریل ، هنگامی که داده های مربوط به تورم مصرف کننده (CPI) و دقایقی از جلسه مارس فدرال رزرو FOMC (کمیته بازار آزاد فدرال) منتشر شد ، یک ضربه جدی دریافت کرد. آمار نشان می دهد که قیمت ها تحت کنترل هستند و تورم در ایالات متحده به مدت 9 ماه متوالی به طور مداوم در حال کاهش است و از 9. 1 ٪ در ساعت/y به 5. 0 ٪ در سال فعلی می رود. شاخص قیمت تولید کننده ایالات متحده (PPI) ، که یک روز بعد منتشر شد ، همچنین کاهش تورم را نشان داد ، اگرچه در سطح اساسی ، فشار قیمت ایالات متحده هنوز هم پایدار به نظر می رسد.

با توجه به پروتکل فدرال رزرو ، در جلسه 22 مارس ، اعضای FOMC در مورد احتمال مکث در چرخه افزایش نرخ به دلیل مشکلات در بخش بانکی بحث کردند. اطلاعات مربوط به رکود خفیف احتمالی در اقتصاد ایالات متحده در اواخر سال جاری نیز مورد بحث قرار گرفت. با این حال ، احتمالاً این نرخ در جلسه بعدی کمیته در تاریخ 3 ماه مه دوباره افزایش می یابد. طبق پیش بینی CME FedWatch ، احتمالاً با 25 امتیاز پایه دیگر (BP) به 5. 25 ٪ در سال رشد می کند.

این افزایش قبلاً توسط بازار در نقل قول ها مورد توجه قرار گرفته است و بعید است که پشتیبانی از دلار را ارائه دهد. علاوه بر این ، 5. 25 ٪ احتمالاً ارزش اوج نرخ است ، تا ماه های آخر سال ، هنگامی که شروع به کاهش می کند. بازار آتی انتظار دارد که هزینه های فدرال در دسامبر 2023 4. 30-4. 40 ٪ باشد و در ژانویه 2024 حتی به 4. 12-4. 20 ٪ کاهش یابد.

تورم کندتر و پایان چرخه سیاست پولی محکم فدرال رزرو ، فشار بر دلار فشار می آورد و DXY را پایین می آورد. در عین حال ، پیش بینی ها حاکی از آن است که برخلاف فدرال رزرو ، بانک مرکزی اروپا چرخه محکم خود را هم اکنون ادامه خواهد داد. این توسط عضو هیئت مدیره فرمانداران بانک مرکزی اروپا ، رئیس جمهور بوندزبانک یواخیم ناگل تأیید شد. وی روز پنجشنبه ، 13 آوریل گفت که ادامه افزایش نرخ ها ضروری است ، زیرا تورم اصلی در منطقه یورو هنوز هم بسیار زیاد است.

داده های مربوط به فروش خرده فروشی در ایالات متحده که در پایان هفته کار منتشر شد ، جمعه ، 14 آوریل اندکی از ارز ایالات متحده حمایت کرد. آنها نشان دادند که فروش ، اگرچه در حال سقوط است ، اما بسیار کندتر از حد انتظار بود. با پیش بین ی-0. 4 ٪ و مقدار قبل ی-0. 2 ٪ ، در واقعیت ، کاه ش-0. 1 ٪ بود. شرکت کنندگان در بازار چنین پویایی را به نفع دلار در نظر گرفتند و در نتیجه ، EUR/ USD هفته گذشته در 1. 0993 به پایان رسید. در زمان نوشتن این بررسی ، عصر جمعه ، 14 آوریل ، نظرات تحلیلگران تقریباً به همان اندازه تقسیم شده است: 45 ٪ از آنها انتظار دارند که دلار تضعیف شود ، 45 ٪ انتظار دارند که آن را تقویت کند ، و 10 ٪ باقی مانده خنثی شده استموقعیتدر مورد تجزیه و تحلیل فنی ، تمام نوسان سازها و شاخص های روند در D1 100 ٪ رنگ سبز هستند. نزدیکترین پشتیبانی از این جفت در 1. 0975 ، سپس 1. 0925 ، 1. 0865-1. 0885 ، 1. 0740-1. 0760 ، 1. 0675-1. 0710 ، 1. 0620 و 1. 0490-1. 0530 است. گاوها مقاومت را در 1. 1050-1. 1070 ، سپس 1. 1110 ، 1. 1230 ، 1. 1280 و 1. 1355-1. 1390 ملاقات می کنند.

ما هفته آینده از اتحادیه اروپا آمار اقتصادی زیادی انتظار داریم. بنابراین ، شاخص احساسات اقتصادی ZEW در آلمان ، لوکوموتیو اصلی اقتصاد اروپا ، روز سه شنبه 18 آوریل منتشر می شود. چهارشنبه ، ما می دانیم که با تورم (CPI) در منطقه یورو چه اتفاقی می افتد. روز پنجشنبه ، دقایقی از آخرین جلسه بانک مرکزی اروپا در مورد سیاست های پولی منتشر می شود و در روز جمعه ، 21 آوریل ، شاخص های فعالیت های تجاری (PMI) در بخش تولید آلمان و در کل کشور مشخص می شود. هفته آینده هیچ آمار کلان قابل توجهی از ایالات متحده انتظار نمی رود.

GBP/USD: اوضاع بسیار بهتر از حد انتظار است

در برابر پس زمینه تضعیف دلار ، GBP/USD هنوز هم احساس خوبی دارد و در نیمه اول جمعه 14 آوریل با رسیدن به ارتفاع 1. 2545 به اوج دیگری رسید. پوند از ابتدای ژوئن سال 2022 این میزان بالا را معامله نکرده است. با این حال ، پس از انتشار داده های مربوط به خرده فروشی در ایالات متحده ، دلار موقعیت خود را بهبود بخشید و این زوج دوره پنج روزه را در سطح 1. 2414 به پایان رساندبشر

در مورد اقتصاد انگلیس ، نسخه تولید ناخالص داخلی در روز پنجشنبه 13 آوریل نشان داد که اقتصاد در ماه فوریه با 0. 0 ٪ رکود شده است ، در مقایسه با پیش بینی 0. 1 ٪ و خواندن قبلی 0. 3 ٪. رشد تولید در صنعت تولید در ماه فوریه نیز در ماه ژانویه 0. 0 ٪ در برابر 0. 2 ٪ و-0. 1 ٪ پیش بینی شده بود ، در حالی که کل تولید صنعتی هنوز در منطقه منف ی-0. 2 ٪ در برابر پیش بینی 0. 2 ٪ و-0. 5 ٪ استیک ماه زودتربر اساس سالانه ، تولید تولید ب ا-2. 4 ٪ انجام شد و انتظارا ت-4. 7 ٪ را ضرب و شتم کرد. حجم کل تولید صنعت ی-3. 1 ٪ در برابر پیش بین ی-3. 7 ٪ و ارزش قبل ی-3. 2 ٪ کاهش یافته است. داده های مربوط به تراز تجاری کالاها در انگلستان نیز هفته گذشته منتشر شد که در ماه فوریه 17. 534 میلیارد پوند بود که بیش از پیش بینی 17. 000 میلیارد پوند و ارزش قبلی 16. 093 میلیارد پوند است.

همه این شماره ها چه می گویند؟همراه با داده های مربوط به فعالیت تجاری (PMI) ، که در تاریخ 03 آوریل شناخته شد و بالاتر از 50 امتیاز باقی مانده است ، تمام این آمار به سرمایه گذاران امید می دهد که اقتصاد انگلیس بتواند از رکود اقتصادی جلوگیری کند. که به نوبه خود از موقعیت ارز ملی پشتیبانی می کند. این در تاریخ 13 آوریل توسط جرمی هانت ، دبیر خزانه داری انگلیس تأیید شد ، که گفت چشم انداز اقتصادی از آنچه انتظار می رفت روشن تر به نظر می رسد. وی به مخاطب اطمینان داد: "به لطف مراحلی که ما برداشته ایم ، ما از رکود اقتصادی جلوگیری خواهیم کرد."

اظهارات هیو پیل ، اقتصاددان ارشد بانک انگلیس (BOE) نیز کاملاً خوش بینانه بود. به گفته وی ، اگرچه "مسیر دقیق تورم ممکن است ناهموار تر از آنچه انتظار داریم" باشد ، بانک مرکزی هنوز هم کاهش CPI در Q2 امسال را پیش بینی می کند. هیو قرص گفت: "آخرین ارقام تا حدودی ناامید کننده است ، اما آنها بسیار بهتر از پیش بینی های Boe هستند که در پایان سال گذشته ساخته شده است."این اقتصاددان همچنین خاطرنشان کرد: سیستم بانکی انگلیس بسیار سالم و مقاوم است و پویایی تورمی یک عامل اصلی برای تعیین جهت سیاست پولی Boe است.

در حال حاضر، 75 درصد از کارشناسان از پوند حمایت می کنند و انتظار رشد بیشتر این جفت را دارند، 25 درصد باقیمانده با دلار همراه هستند. در میان نوسانگرهای D1، توازن قدرت به شرح زیر است: 65٪ به رنگ سبز رای می دهند (10٪ سیگنال های بیش از حد خرید می دهند)، 10٪ قرمز شده اند و 25٪ خاکستری خنثی را ترجیح می دهند. در میان شاخص های روند، مزیت نیز در سمت سبزها است، آنها 65 درصد دارند، دشمن 35 درصد. سطوح پشتیبانی و مناطق برای این جفت عبارتند از: 1. 2390-1. 2400، 1. 2330، 1. 2275، 1. 2200، 1. 2145، 1. 2075-1. 2085، 1. 2000-1. 2025، 1. 19190-1. 1900، 1. 19190-1. 1. 1-81. 40. هنگامی که این جفت به سمت شمال حرکت می کند، در سطوح 1. 2440-1. 2455، 1. 2480، 1. 2510-1. 2540، 1. 2575-1. 2610، 1. 2700، 1. 2820 و 1. 2940 با مقاومت مواجه خواهد شد.

از جمله رویدادهای هفته آینده، تقویم می تواند و باید به انتشار آخرین داده های بیکاری در بریتانیا در روز سه شنبه 18 آوریل اشاره کرد. در روز چهارشنبه ارزش شاخص قیمت مصرف کننده (CPI) مشخص خواهد شد و درروز جمعه آمار خرده فروشی و فعالیت تجاری (PMI) در بریتانیا منتشر خواهد شد.

USD/JPY: بانک مرکزی ژاپن جزیره ثبات است

از دسامبر گذشته، USD/JPY در یک محدوده جانبی نسبتاً گسترده بین 129. 00-138. 00 حرکت کرده است.(یک استثناء تقویت مختصر ین تا 127. 15 در اواسط ژانویه است). این جفت هفته گذشته را تقریباً در مرکز خود، در سطح 133. 75 به پایان رساندند، که نشان دهنده عدم وجود محرک های قابل توجهی است که قادر به ایجاد شتاب قدرتمند در یک جهت به جفت هستند.

ما بارها نوشته ایم که حتی پس از کناره گیری هاروهیکو کورودا، رئیس بانک مرکزی ژاپن (BoJ) از سمت خود، بانک مرکزی "به حمایت از سیاست کافی و مصلحت آمیز او ادامه خواهد داد."این یک بار دیگر توسط Kazuo Ueda، رئیس جدید تنظیم کننده، که در 9 آوریل آغاز به کار کرد، تأیید شد. او در نشست G20 اظهار داشت که از سیاست پولی فوق نرم فعلی حمایت خواهد کرد. علاوه بر این، اوئدا گفت که تورم اصلی مصرف کننده در ژاپن که در حال حاضر تنها حدود 3 درصد است، احتمالاً در نیمه دوم سال مالی امسال به زیر 2 درصد خواهد رسید. فعالان بازار از این سخنان به این نتیجه رسیدند که مبارزه با آن با افزایش نرخ ها برای بانک ژاپن فایده ای ندارد و بنابراین انتظار معکوس شدن نرخ BoJ در آینده قابل پیش بینی ارزش ندارد.(به یاد بیاورید که اقتصاددانان Societe Generale و ANZ Bank انتظار داشتند که این اتفاق هنوز در حدود ژوئن رخ دهد).

با توجه به چشم انداز فوری برای USD/JPY ، نظرات تحلیلگران به شرح زیر توزیع می شود. در حال حاضر ، 40 ٪ از متخصصان به حرکت بیشتر این زوج به شمال ، 50 ٪ نقطه در جهت مخالف و 10 ٪ بی طرفی را ترجیح می دهند. در بین نوسان سازها ، 75 ٪ به سمت بالا در D1 (یک سوم از آنها در منطقه بیش از حد) قرار دارند ، 10 ٪ در جهت مخالف و 15 ٪ خنثی هستند. برای شاخص های روند ، 85 ٪ به شمال اشاره می کنند ، 15 ٪ باقی مانده به جنوب اشاره می کند. نزدیکترین سطح پشتیبانی در منطقه 132. 80-133. 00 قرار دارد ، سپس سطح و مناطق 132. 00-132. 40 ، 131. 25 ، 130. 50-130. 60 ، 129. 65 ، 128. 00-128. 15 و 127. 20 وجود دارد. سطح و مناطق مقاومت 134. 00 ، 134. 90-135. 10 ، 135. 90-136. 00 ، 137. 00 ، 137. 50 و 137. 90-138. 00 است.

در مورد انتشار هرگونه آمار مهم در مورد وضعیت اقتصاد ژاپن ، این هفته انتظار نمی رود.

ارزهای رمزنگاری: دلار ضعیف بیت کوین قوی است

بیت کوین در روز سه شنبه ، 11 آوریل ، برای اولین بار از ژوئن سال 2022 ، بیش از 30،000 دلار افزایش یافت. این اتفاق به دلیل بی ثباتی در بخش بانکی و انتظارات مبنی بر اینکه مگا تنظیم کننده ها ، در درجه اول فدرال رزرو ، افزایش نرخ بهره را به حالت تعلیق در می آورد. شاخص جهانی MSCI از اوایل فوریه تا جمعه ، 14 آوریل به بالاترین نقطه خود رسید. این واقعیت را تأیید کرد که سرمایه گذاران بین المللی منتظر آمریکایی ها و در آینده هستند ، و در آینده ، سایر بانکهای مرکزی بزرگ برای محدود کردن سیاست سفت شدن کمی (QT). در برابر این پیشینه ، رمزنگاری اصلی همچنان از سایر کلاسهای اصلی دارایی مانند طلا یا روغن فراتر می رود. علاوه بر این ، BTC از نظر پویایی از بسیاری از ارزهای برتر رمزنگاری پیشی گرفته است.

در اواسط هفته ، خرس ها فرصتی برای بازگشت BTC/USD به پشتیبانی 29000 دلار داشتند. با این حال ، FRS آن را از سقوط دوباره نجات داد: دقیقه های منتشر شده از جلسه مارس FOMC ، همراه با آمار کلان ایالات متحده ، دلار را تضعیف کرد و مقیاس ها را به نفع بیت کوین چرخاند.

رشد نقل قول های BTC کل بازار رمزنگاری را بالا می برد. کل سرمایه گذاری در بازار ارزهای رمزنگاری شده از ابتدای سال 2023 بیش از 55 ٪ افزایش یافته است که از 1. 2 تریلیون دلار افزایش یافته است. با این حال ، با وجود این ، هنوز هم پایین تر از حد بالاترین زمان 2. 9 تریلیون دلار ثبت شده در نوامبر 2021 است.

چندین کارشناس به طور همزمان نظر خود را در مورد آنچه در 11 آوریل اتفاق افتاد بیان کردند. مایکل ون دی پوپ، استراتژیست معروف و بنیانگذار شرکت سرمایه گذاری Eight، خاطرنشان کرد که بیت کوین با موفقیت تست 28600 دلار را پشت سر گذاشت که منجر به پیشرفت در مقاومت شد و به آن رسید. 30000 دلاریک تحلیلگر با نام مستعار PlanB توییت کرد که تمام اهدافی که او در اکتبر 2022 تعیین کرده بود اکنون به دست آمده است. در آن زمان، کارشناس پیش بینی کرد که قیمت های بیت کوین بر 21000 دلار، 24000 دلار و سپس 30000 دلار غلبه خواهند کرد. و یکی دیگر از وبلاگ نویسان و تحلیلگر محبوب، لارک دیویس، تاکید کرد که به زودی زمانی فرا می رسد که خرید بیت کوین با قیمت کمتر از 30000 دلار به همان اندازه فوق العاده به نظر می رسد که خرید BTC با قیمت 3000 دلار در حال حاضر.

از زمان نوشتن این مقاله، عصر جمعه 14 آوریل، BTC/USD با قیمت 30, 440 دلار معامله می شود. کل سرمایه بازار کریپتو 1. 276 تریلیون دلار (1. 177 تریلیون دلار یک هفته پیش) است. شاخص ترس و طمع کریپتو طی هفت روز از 64 به 68 رسید و همچنان در منطقه حرص و آز قرار دارد. اما بعدش چی؟

یک تحلیلگر معروف با نام مستعار PlanB خاطرنشان کرد که بیت کوین منطقه خرس عمیق را ترک کرده است و در همان ابتدای یک بازار صعودی جدید است. طبق گفته PlanB، مدل Stock to Flow (S2F) که او ایجاد کرده است، هنوز مرتبط است. این کارشناس ادعا می کند که مبانی بیت کوین در نهایت به آن اجازه می دهد تا بالاتر از بالاترین قیمت تاریخ (ATH) یعنی 69000 دلار تعیین شده در نوامبر 2021 افزایش یابد. PlanB قبلاً پیش بینی کرده بود که بیت کوین از 100،000 دلار به یک میلیون دلار پس از هاوینگ سال 2024 افزایش خواهد یافت.(به یاد بیاورید که مدل S2F (نسبت سهام به جریان) برای پیش بینی نرخ بیت کوین، رابطه بین عرضه موجود یک دارایی و حجم تولید آن را اندازه گیری می کند و بارها توسط اعضای جامعه کریپتو مورد انتقاد قرار گرفته است).

لری لپارد، شریک مدیر شرکت سهامی مستقر در بوستون Equity Management Associates نیز در چشم انداز بلندمدت بسیار خوشبین به نظر می رسد. به گفته وی، دلار طی 10 سال آینده کاهش خواهد یافت و شهروندان شروع به سرمایه گذاری فعال در ارزهای دیجیتال، طلا و املاک خواهند کرد. عرضه بیت کوین محدود است، بنابراین دارایی دیجیتال به یک وسیله سرمایه گذاری بسیار مورد توجه تبدیل خواهد شد و از سقوط ارز فیات سود خواهد برد. من معتقدم که قیمت بیت کوین بسیار بالا خواهد رفت. فکر می کنم ابتدا به 100000 دلار برسد، سپس به 1 میلیون دلار و در نهایت به 10 میلیون دلار برای هر سکه افزایش یابد. لپارد در مصاحبه ای گفت: مطمئن هستم که نوه های من از ثروتمند شدن افرادی که فقط یک بیت کوین دارند، شوکه خواهند شد.

در ارتباط با این پیش بینی ، تاجر می ترسد که مقامات سخنگویان را در چرخ های صنعت رمزنگاری قرار دهند و سعی در کاهش سرعت رشد در محبوبیت دارایی های دیجیتال دارند. به عنوان مثال ، مقامات می توانند مالیات سود حاصل از تجارت بیت کوین را افزایش داده و تنظیم سکه ها را محکم کنند تا ورود به بازار را سخت تر کند. با این حال ، لپارد اطمینان دارد که بیت کوین قادر به غلبه بر این مشکلات و موفقیت در دراز مدت خواهد بود.

بسیاری از تحلیلگران موافق هستند که شرایط کلان بلند مدت حاکی از افزایش احتمالی BTC است. اما برآورد آنها در رابطه با تظاهرات فعلی بسیار محدودتر است. این به این دلیل است که نقدینگی بیت کوین اکنون بسیار پایین تر از مدت مشابه سال گذشته است. این در پراکندگی قیمت بیشتر در میان مبادلات پیشرو آشکار می شود.(در بررسی قبلی ، ما نوشتیم که از یک طرف ، افزایش حجم معاملات وجود دارد و از طرف دیگر کاهش نقدینگی BTC به پایین 10 ماه).

اگرچه البته چشم انداز امسال تا حد زیادی به اقدامات بانکهای مرکزی پیشرو به رهبری فدرال رزرو بستگی دارد. به یاد بیاورید که سرمایه گذاری رکورد بازار رمزنگاری در نوامبر 2021 نیز نتیجه اقدامات این تنظیم کننده بود که پس از آن اقتصاد را با مقدار زیادی پول ارزان قیمت آب گرفت (واحد پولی M2 39 ٪ رشد کرد که یک ناهنجاری استاستانداردهای تاریخی). علاوه بر این ، نرخ بهره در آن زمان نزدیک به سطح صفر بود که منجر به ظهور حباب در بازار دارایی های پرخطر ، از جمله سهام و ارزهای دیجیتال شد. سپس فدرال رزرو از طریق کاهش سرعت (QT) از طریق سریعترین چرخه افزایش نرخ بهره در 40 سال حرکت کرد و ... حباب پشت سر هم قرار گرفت.

در مورد چشم انداز ارز دیجیتال پرچمدار، نمی توان به کسانی اشاره کرد که هنوز آن را یک حباب می دانند و فروپاشی نهایی آن را پیش بینی می کنند. دیتر ورموت، اقتصاددان و شریک Wermuth Asset Management هفته گذشته گفت که اقتصاد بدون بیت کوین بهتر و ساده تر خواهد بود. به نظر او، این سرمایه گذاری های پرخطر با هزینه های اجتماعی همراه است و خود ارز دیجیتال به رونق جهانی کمک نمی کند. اگر بیت کوین را به عنوان یک ارز در نظر بگیریم، با توجه به نوسانات زیاد و عدم استفاده واقعی، BTC محکوم به شکست است. در این راستا، منطقی است که بیت کوین را به طور کلی کنار بگذاریم: می تواند برای رفاه مشترک مفید باشد، زیرا سرمایه گذاری در ارزهای رمزنگاری شده بیهوده است و سرمایه را از رشد کلی اقتصادی می گیرد. علاوه بر این، بیت کوین نابرابری اجتماعی ایجاد می کند، امکان پولشویی، فرار مالیاتی را فراهم می کند و به دلیل استخراج بسیار انرژی بر است. دیتر ورموت حتی بیت کوین را "بزرگترین قاتل آب و هوا" نامید.

مخالفان ارزهای دیجیتال از … هوش مصنوعی حمایت غیرمنتظره ای دریافت کردند. ChatGPT Bot در مورد تشکیل یک سبد سرمایه گذاری مقاوم در برابر رکود صحبت کرد. بر اساس سندی که توسط Gold IRA Guide منتشر شده است، توصیه می کند 20 درصد برای طلا و سایر فلزات گرانبها اختصاص یابد. بقیه پرتفوی فرضی آن شامل اوراق قرضه (40%)، سهام "تدافعی" (30٪) و وجه نقد (10٪) بود. این ربات چت به ارزهای دیجیتال اشاره ای نکرد که باعث خوشحالی پیتر شیف منتقد مشهور بیت کوین و حامی طلا شد.«به هر حال، هوش مصنوعی بسیار هوشمند است. این سرمایه گذار نوشت: هیچ سپرده بیت کوینی را توصیه نمی کند.

به هر حال، در پاسخ به این سوال که امروز کدام ارز دیجیتال امیدوارکننده است، ChatGPT بیت کوین را نام نمی برد، بلکه اتریوم را نام برد. هوش مصنوعی البته از آخرین وقایع اطلاعی نداشت، اما به نظر می رسد که به نتیجه رسیده است. در آخرین بررسی، هارد فورک Shapella را به تفصیل شرح دادیم، که به اعتبارسنجی ها این امکان را می دهد تا سکه های ETH منجمد شده ای را که طی 3 سال گذشته در شبکه سرمایه گذاری کرده اند و در ازای بهره قفل کرده اند، خارج کنند. سرمایه گذاران و معامله گران نگران بودند که قفل آن می تواند منجر به موج فروش گسترده و در نتیجه کاهش شدید قیمت شود. با این حال، ما همچنان شاهد روند معکوس هستیم: در 13 می، ETH/USD به بالای 2000 دلار افزایش یافت و در عصر روز جمعه، 14 آوریل، در منطقه 2100 دلار معامله می شود.