نحوه محاسبه NAV صندوق متقابل

شما می توانید NAV یک صندوق متقابل را با تقسیم کل دارایی های خالص صندوق بر تعداد کل واحدهای صادر شده به سرمایه گذاران محاسبه کنید.

Read Full Article>

NAV ارزش بازار هر واحد یک صندوق متقابل است. در ادامه بخوانید تا دریابید که چگونه NAV یک صندوق متقابل و موارد دیگر را محاسبه کنید.

ناوبری صندوق های متقابل

صندوق های متقابل پول جمع آوری شده از سرمایه گذاران را جمع می کنند و آن را از طرف آنها در بازار اوراق بهادار سرمایه گذاری می کنند. NAV ارزش بازار هر واحد همه اوراق بهادار است که توسط یک طرح صندوق متقابل برگزار می شود. اگر شما یک سرمایه گذار صندوق متقابل هستید ، صندوق براساس مبلغی که سرمایه گذاری می کنید ، واحدها را به شما اختصاص می دهد.

تصورات غلط درباره NAV

بسیاری از سرمایه گذاران از نحوه عملکرد NAV سوء تفاهم می کنند. در نتیجه ، آنها می توانند انتخاب سرمایه گذاری ضعیفی انجام دهند. اگر یک سرمایه گذار صندوق متقابل هستید ، از نحوه ارتباط NAV به عملکرد صندوق ، تصویری واضح دریافت کنید. از تصورات غلط متداول که در زیر ذکر شده است ، خودداری کنید:

تصور غلط شماره 1: طرح هایی با NAV های کم ارزان تر می شوند.

فرض کنید شما همان مبلغ را در دو طرح صندوق متقابل که دارای اوراق بهادار یکسان هستند سرمایه گذاری کنید. این طرح با NAV پایین واحدهای صندوق متقابل بیشتری را به شما واگذار می کند. اما این بدان معنی نیست که ارزان تر است.

بیایید یک مثال بسیار ساده را در نظر بگیریم. بگویید ، شما در هر دو طرح 1000 روپیه سرمایه گذاری می کنید. طرح 1 دارای NAV 10 روپیه است که 100 واحد را برای شما دریافت می کند. طرح 2 دارای NAV از 100 روپیه است که شما 10 واحد را به شما واگذار می کند. هر دو طرح دارای یک نمونه کارها دارایی اساسی هستند که 20 ٪ به دست می آورند. بیایید ببینیم که این برای سرمایه گذاری های شما به چه معنی است:

1. NAV از طرح 1 20 ٪ به 12 روپیه افزایش می یابد. این بدان معنی است که ارزش سرمایه گذاری شما به 1200 روپیه (یعنی واحد 100 روپیه 100 روپیه) افزایش می یابد.
2. به دنبال قدردانی 20 ٪ ، طرح 2 اکنون دارای 120 روپیه است. در نتیجه ، ارزش سرمایه گذاری شما به 1200 روپیه افزایش می یابد (یعنی واحد 120 10 روپیه).

همانطور که مشاهده می کنید ، دریافت واحدهای بیشتر ممکن است همیشه منجر به بازده بالاتر نشود. بنابراین ، NAV یک معیار مؤثر در مورد اینکه آیا یک صندوق ارزان یا گران است ، نیست.

تصور غلط شماره 2: وجوه با NAV های بالاتر سرمایه گذاری های بهتری هستند.

مثال بالا نشان می دهد که آیا NAV زیاد است یا پایین ، بی ربط نیست. اگر دو صندوق متقابل دارای یک نمونه کارها یکسان باشند ، بازده مشابهی را تولید می کنند.

NAV در هر روز معین هیچ گونه نکاتی در مورد چشم انداز رشد یک صندوق متقابل ارائه نمی دهد. درعوض ، شما باید NAV صندوق را در گذشته اخیر مطالعه کنید. مقایسه این چهره های تاریخی ممکن است به شما کمک کند تا ارزیابی کنید که چگونه یک صندوق ممکن است پیش برود.

تصور غلط شماره 3: سود کتاب هنگام افزایش NAV.

NAV یک صندوق متقابل را با قیمت یک سهم اشتباه نگیرید. یک معامله گر با فروش سهام در هنگام افزایش قیمت آنها سود را جمع می کند. اما اینگونه است که وجوه متقابل کار می کند.

با بازخرید واحدهای صندوق با افزایش NAV ، ممکن است از یک سرمایه گذاری با چشم اندازهای طولانی مدت خوب خارج شوید. و ممکن است شما ادامه دهید تا واحدهایی را که NAV های آنها رو به کاهش یا راکد است ، تأمین کنید. به جای تمرکز روی NAV ، عملکرد صندوق را قبل از بازخرید هر واحد مطالعه کنید. اگر یک صندوق خوب عمل کند ، ممکن است ایده خوبی برای سرمایه گذاری باشد.

NAV را محاسبه کنید

ما NAV یک صندوق متقابل را با تقسیم کل دارایی های خالص بر تعداد کل واحدهای صادر شده محاسبه می کنیم. برای به دست آوردن کل دارایی های خالص یک صندوق ، هرگونه بدهی را از ارزش فعلی دارایی های صندوق متقابل کم کنید و سپس رقم را بر اساس تعداد کل واحدهای برجسته تقسیم کنید. رقم حاصل NAV صندوق متقابل است. بنابراین ، فرمول ریاضی برای NAV:

دارایی ها - بدهی ها / تعداد واحدهای برجسته = ارزش دارایی خالص (NAV)

NAV یک صندوق متقابل همیشه در پایان روز بازار محاسبه می شود. این امر به این دلیل است که ارزش بازار اوراق بهادار به صورت روزانه تغییر می کند. از این رو ، NAV یک صندوق متقابل نیز روزانه تغییر می کند.

مثال 1

فرض کنید ارزش بازار اوراق بهادار یک طرح صندوق متقابل 500 روپیه است. صندوق متقابل 10 واحد لخ 10 روپیه هر کدام را به سرمایه گذاران خود صادر می کند. بنابراین ، NAV در واحد صندوق 50 روپیه است.

تفاوت بین NAV و قیمت سهام

بسیاری از سرمایه گذاران NAV را از یک صندوق متقابل با قیمت بازار سهام اشتباه می گیرند. بنابراین ، هنگام سرمایه گذاری در صندوق های متقابل ، آنها فکر می کنند که NAV پایین تر به معنای قیمت ارزان تر و در نتیجه یک سرمایه گذاری بهتر است. بگذارید ببینیم چرا این یک فرض اشتباه است.

هنگامی که یک شرکت در بورس سهام قرار می گیرد ، سهام آن برای خرید سرمایه گذاران در دسترس قرار می گیرد. هزینه سهام شرکت در بورس اوراق بهادار ذکر شده است. این قیمت بورس سهام سهام آن است. عواملی از قبیل سناریوی تقاضا و پتانسیل شرکت بر قیمت سهام آن تأثیر می گذارد. بنابراین ، قیمت بازار سهام با ارزش کتاب آن متفاوت است.

برای وجوه متقابل ، چیزی به عنوان قیمت بازار یک واحد وجود ندارد. ما واحدهای صندوق متقابل را با ارزش کتاب آنها خریداری می کنیم. بنابراین NAV یک صندوق متقابل ارزش کتاب واحد است. از این رو ، قیمت بازار سهام یک شرکت با NAV یک صندوق متقابل بسیار متفاوت است.

NAV بالا یا پایین چگونه است؟

برخی از توزیع کنندگان با برجسته کردن NAV کم خود ، پیشنهادات صندوق جدید را تبلیغ می کنند. آنها سرمایه گذاران را به این باور سوق می دهند که خرید صندوق متقابل با NAV پایین به معنای برخورد خوب است. باز هم ، این به این دلیل است که برخی از سرمایه گذاران به اشتباه با NAV یک صندوق متقابل با قیمت سهام یک شرکت برابر می شوند. قیمت پایین سهام بدان معنی است که سهام با قیمت معامله در دسترس است. همانطور که گفته شد ، همین مورد در مورد NAV صندوق متقابل نیز صدق نمی کند. شما نمی توانید قضاوت کنید که یک صندوق گران یا ارزان توسط NAV آن است. NAV به سادگی ارزش فعلی در واحد یک طرح صندوق متقابل را به شما می گوید. یک NAV بالا فقط ممکن است عملکرد مثبت یک طرح صندوق متقابل را منعکس کند. همچنین نشان می دهد که این طرح برای مدت طولانی است.

NAV فقط بر تعداد واحدهایی که دریافت می کنید تأثیر می گذارد. یک طرح صندوق متقابل با NAV بالا به شما واحد کمتری می دهد ، اما ارزش سرمایه گذاری شما یکسان است. آنچه مهم است عملکرد صندوق متقابل و بازدهی که می گیرید.

مثال 2

فرض کنید شما در دو طرح صندوق متقابل سرمایه گذاری کرده اید ، X و Y. طرح X دارای NAV 10 روپیه است و طرح Y دارای NAV 50 Rs است. شما در هر دو طرح سرمایه گذاری از 1 روپیه را انجام می دهید. به نظر می رسد که طرح X ارزان تر است زیرا شما 10،000 واحد صندوق متقابل دریافت می کنید ، در حالی که طرح Y فقط 2000 واحد را به شما می دهد. حال فرض کنید هر دو طرح پس از یک ماه 10 ٪ بازپرداخت می کنند. این بدان معنی است که NAV طرح X 11 روپیه و NAV طرح y 55 روپیه است. برای هر دو طرح ، ارزش سرمایه گذاری شما 1. 1 روپیه است. تنها تفاوت در اینجا این است که شما با طرح X بیشتر از طرح Y هستید. بنابراین ، NAV یک صندوق متقابل هنگام عملکرد صندوق بی ربط است.

خط پایین

NAV یک صندوق متقابل ارزش کتاب آن است. هنگام سرمایه گذاری در صندوق های متقابل ، باید عملکرد صندوق را بررسی کنید ، نه NAV آن. شما می توانید این کار را با نگاهی به بازده هایی که صندوق در طول سالها ایجاد کرده است انجام دهید.

بعدش چی؟

ما تقریباً در پایان هستیم. قبل از شروع سرمایه گذاری در وجوه متقابل ، چند نکته مهم دیگر نیز وجود دارد که باید مانند مالیات در نظر داشته باشید. این می تواند بر کل بازده مالی شما تأثیر بگذارد. برای اطلاع از این عوامل ، اینجا را کلیک کنید.

آیا از این مقاله لذت بردید؟

0 مردم این مقاله را دوست داشتند.

به مشتریان 3. 8 متر بپیوندید و از مزایای حق بیمه لذت ببرید به مشتریان 3. 8 متر بپیوندید و از مزایای حق بیمه لذت ببرید چت زنده

زمان بندی: 8 صبح تا 8 عصر

واتساپ

زمان بندی: 8 صبح تا 8 عصر

تماس و تجارت

زمان بندی: 8 صبح تا 5:30 بعد از ظهر

بارگیری برنامه ها

با ما ارتباط برقرار کنید حمایت کردن قیمت گذاری بستر، زمینه پشته همیشه سبز پشته نئو فروشنده پشته پژوهش محصولات کلاسهای دارایی با ما شریک شوید حق امتیاز راه اندازی اتصال انواع حساب ویژگی های ارزش افزوده آدرس دفتر دفتر ثبت شده

27 BKC ، C 27 ، Block ، Bandra Kurla Complex ، Bandra (E) ، Mumbai 400051. شماره تلفن: 022 43360000 FAX شماره: 022 67132430

آدرس مکاتبات

Infinity It Park ، Bldg. شماره 21 ، OPP. Road City City ، A K Vaidya Marg ، Malad (East) ، Mumbai 400097. شماره تلفن: 42856825