چگونه می توان با فروش کوتاه از بازار در حال سقوط سود برد

فروش کوتاه یکی از راه های معامله گر است که می تواند از قیمت در حال کاهش بازار سود ببرد. در ابتدا ، فروش کوتاه می تواند کاملاً پیچیده به نظر برسد ، اما در حقیقت ، این یک مفهوم نسبتاً ساده است: فروشنده دارای یک دارایی برای خرید مجدد در تاریخ بعدی است. گفته می شود ، کوتاه مدت برای حدس و گمان یک ابزار تجاری بسیار پیچیده است و برای ضعف قلب نیست ، بنابراین بدون خواندن این مقاله (و درک کامل آن) آن را امتحان نکنید.

با این حال ، فروش کوتاه نیز می تواند برای محافظت از خطر استفاده شود ، نه فقط حدس و گمان. در ادامه بخوانید تا در مورد خطرات و فرصت های ارائه شده توسط فروش کوتاه بیاموزید.

چرا فروش کوتاه؟

خطر قیمت پرچین

اگر در مورد قیمت یک دارایی تعصب جهت دار دارید و آن را با مشتقات بیان می کنید ، به این ماده در معرض دلتا شما نامیده می شود. اگر به هر دلیلی می خواهید دارایی را نگه دارید اما مایل به ریسک قیمت نیستید ، می توانید با فروش کوتاه یک قرارداد آتی ، دارایی خود را در اختیار داشته باشید.

این یک روش ویتام تر برای استفاده از فروش کوتاه است ، اما بدون خطرات خاص خود به وجود نمی آید. به عنوان مثال ، معامله گر باید اطمینان حاصل کند که در صورت بالا رفتن قیمت ها ، حاشیه کافی برای پوشش موقعیت کوتاه دارند ، در غیر این صورت موقعیت می تواند انحلال شود و نمونه کارها بار دیگر در معرض خطر نزولی قرار بگیرد.

سود از قیمت در حال سقوط

روش دیگر (و اغلب سخت تر) برای فروش کوتاه در هنگام جستجوی سود از کاهش قیمت ها است. برخی از معامله گران مانند جیم چانوس به دلیل فروش کوتاه مشهور هستند ، همانطور که در ماده 5 ما از بهترین معاملات همه زمان ها برجسته شده است. این می تواند به ویژه در سهام سودآور باشد ، زیرا آنها تمایل به سریعتر از افزایش دارند.

فروش کوتاه می تواند توسط معامله گران از همه نوع انجام شود. اسکالپرها ، معامله گران روز ، معامله گران خبری ، معامله گران نوسان ، معامله گران موقعیت ، معامله گران الگوریتمی و غیره. بشربعضی اوقات ، این می تواند توسط نهنگ ها تشدید شود.

آیا فروش کوتاه ایمن است؟

اگر به درستی مدیریت نشود ، فروش کوتاه قطعاً تجارت خطرناک است. بیایید سه مورد از بزرگترین عواملی را که باید هنگام شرکت در یک عملیات فروش کوتاه در نظر بگیریم ، بررسی کنیم.

خطرات حاشیه

برای مبتدیان ، حاشیه با هزینه های خاص خود همراه است. گاهی اوقات حاشیه مورد نیاز برای وام گرفتن دارایی برای فروش کوتاه آنقدر گران است که می تواند تجارت بالقوه را بی سود کند ، حتی اگر قرار باشد در معرض خطر کامل قرار بگیرد: هدف پاداش.

همچنین این بدان معناست که در مورد دارایی شما در حال افزایش ارزش فروش در ارزش (حرکت در برابر موقعیت کوتاه خود) هستید که در نهایت معامله بالاتر از ارزش حاشیه نگهداری مورد نیاز است ، یک تماس حاشیه دریافت می شود. اگر نتوانید سرمایه بیشتری را سرفه کنید ، موقعیت شما انحلال خواهد شد.

خطر را فشار دهید

فشارهای کوتاه گاهی اوقات می تواند فروشندگان کوتاه را از بین ببرد. فشار کوتاه معمولاً هنگامی اتفاق می افتد که یک تجارت کوتاه پر ازدحام شود ، بسیاری از معامله گران (یا چند معامله گر بسیار بزرگ) در همان تجارت قرار می گیرند و قیمت های پایین تری دارند.

از آنجا که بازارها یک مکانیسم رای گیری برای آینده هستند ، معمولاً وقتی بسیاری از شرکت کنندگان در بازار انتظار همین کار را دارند ، قیمت ها برعکس عمل می کنند. در مورد بسیاری از فروشندگان کوتاه که در بازار جاری می شوند ، این می تواند به فشار کوتاه منجر شود. پس از خارج شدن از بازار ، کشف قیمت برای ادامه روند خود رایگان است.

قیمت می تواند صفر یا بی نهایت باشد.

فروش کوتاه با چند نکته منفی همراه است. این می تواند برای ساختار تجارت پیچیده باشد ، با هزینه های جداگانه همراه است ، شما اغلب در برابر بازار تجارت خواهید کرد ، خطر فشار کوتاه وجود دارد ، و سپس قاتل وجود دارد - هر تجارت کوتاه دارای پتانسیل سود محدودی است ، زیرا (بیشتر)دارایی ها فقط می توانند به صفر و دیگر تجارت کنند.

اما از طرف دیگر ، از نظر تئوریک هیچ محدودیتی برای افزایش قیمت وجود ندارد ، بنابراین طولانی شدن فقط خطر بالقوه بالاتری دارد: پاداش. این البته به میزان اهرم مورد استفاده شما بستگی دارد و برای معامله گران با افق بسیار کوتاه مدت ، این حتی ممکن است مورد توجه این خطر نباشد: پاداش معاملات آنها.

نتیجه

فروش کوتاه به معنای وام گرفتن دارایی برای فروش و خرید بعداً است. فروش کوتاه می تواند برای حدس و گمان و همچنین محافظت از آن انجام شود. این بدون خطر آن نخواهد بود - حتی فروش کوتاه برای محافظت از معامله گر نیاز دارد که هزینه های حاشیه ای را به طور دقیق محاسبه کند. با وجود خطرات ، فروش کوتاه ابزاری دیگر برای افزودن به زرادخانه معامله گر است.

امروز کتاب را به صورت رایگان امتحان کنید.