الگوهای قیمت فصلی همچنان به کار خود ادامه می دهد

هر روز هفته ، بازارها را در یک سیستم رایانه ای با سرعت بالا در دفتر خود تماشا می کنم. من چندین صفحه بزرگ ، اتصال فیبر نوری برای حداکثر پهنای باند و تراشه های رایانه ای که معمولاً توسط گیمرها برای واقعیت مجازی استفاده می شود ، دارم.

با این حال ، برای تفکر و برنامه ریزی طولانی مدت ، من به نمودارهای دستی که 40 سال است می پردازم روی می آورم. من از این اسناد برای تماشای چندین چرخه قیمت بلند مدت و کوتاه مدت در بازارهای دانه استفاده می کنم. من همچنین الگوهای قیمت فصلی سالانه را تماشا می کنم و آنها را از بسیاری جهات مطالعه می کنم.

هر سال برای چهار دهه گذشته نمودارهای سالانه شانس فصلی خود را در ژانویه به روز می کنم.

قیمت بسته شدن را هر ماه برای قراردادهای ذرت ، سویا و گندم در نزدیکی ارسال می کنم و آنها را به صفحه گسترده وصل می کنم.

الگوهای فصلی شبیه به زمانی است که من برای اولین بار این مطالعات را در دهه 1970 قرار دادم ، اما آنها با گذشت زمان تغییر می کنند.

من به الگوهای قیمت فصلی پنج ساله ، الگوهای 10 ساله قیمت فصلی و الگوهای حتی سالها ، سالهای عجیب و غریب و همچنین سالهای انتخابات نگاه می کنم تا سعی کنم بهترین زمان برای فروش محصولات زراعی و همچنین دوره های زمانی کلیدی را پیدا کنمبرای جلوگیری. بیایید به الگوهای قیمت بلند مدت در ذرت و سویا نگاه کنیم.

نمودار ذرت بلند مدت من در سال 2016 با کمترین ثانویه مهم که در سال 2019 قرار داشت ، پیش بینی کرد (در آوریل 2020 آمد). من از آن به عنوان "کم Covid-19" یاد می کنم. پایین بعدی که من برای ذرت پیش بینی کرده ام در پاییز 2022 یا سه ماهه اول 2023 است.

برای سویا ، مهمترین نتیجه در نوامبر 2015 با کمترین میزان اصلی بعدی در ماه مه 2019 به دست آمد.

پایین ترین سطح بعدی در پاییز 2023 است.

من معتقدم که پایین ترین سطح 2019 نمایانگر کمترین سرعت 30 ساله مشابه موارد ثبت شده در سال 1939 ، 1968 و 1999 است. اگر قیمت ها به سطح بسیار کمی که در بازارهای ذرت و سویا در سال 2020 ارسال شده اند ، تعجب می کنم.

علاوه بر کار با چرخه های طولانی مدت ، من تغییرات در الگوی شانس فصلی را مطالعه می کنم. آمریکای جنوبی اکنون سویا بیشتری نسبت به ایالات متحده تولید می کند. کشورهای آمریکای جنوبی همچنین در بازار جهانی صادرات ذرت به رقبای اصلی تبدیل شده اند. در نتیجه ، این الگوی با آنچه من با 20 یا حتی 10 سال پیش کار کردم متفاوت است.

تفاوت اصلی اکنون این است که ما اغلب دو کاهش برداشت داریم. این منطقی است زیرا اکنون ما دو فصل برداشت محصول داریم: یکی در آمریکای شمالی و دیگری در آمریکای جنوبی.

مطمئناً ، ما در ماه آگوست (درست قبل از برداشت شمالی) و در فوریه یا مارس (در طول برداشت جنوبی) پایین ترین میزان برداشت را مشاهده می کنیم.

برای ذرت ، نمودار جدید 10 ساله شانس فصلی برای ذرت ، فوریه تا مارس کم و آوریل و ژوئن را نشان می دهد. نمودار 10 ساله شانس فصلی همچنین نشان می دهد که اوت معمولاً بدترین ماه برای فروش ذرت است. این واقعاً در نمودار پنج ساله شانس فصلی نیز پرش می شود.

این نمودار نشان می دهد که آوریل تا ژوئن بهترین ماه ها برای فروش نقدی و بدست آوردن برخی از محصولات جدید در پیش رو است. بیشتر سالها ، برگزاری ماه اوت یک اشتباه بزرگ بوده است. به یاد داشته باشید که در سال 2021 ، بازار ذرت 2. 88 دلار از ماه مه تا پایین سپتامبر اصلاح کرد.

برای سویا ، نمودار جدید 10 ساله شانس فصلی نشان می دهد که ژانویه تا مارس اغلب یک دوره پایین است و بهترین قیمت ها به طور کلی از آوریل تا ژوئن است. نمودار 10 ساله شانس فصلی همچنین نشان می دهد که ماه سپتامبر معمولاً بدترین ماه برای فروش سویا است. نمودار پنج ساله نشان دهنده کمترین آمدن در ماه اوت است.

این نمودار نشان می دهد که آوریل تا ژوئن بهترین ماه ها برای فروش نقدی و بدست آوردن برخی از محصولات جدید در پیش رو است. بیشتر سالها ، برگزاری ماه اوت یک اشتباه بزرگ بوده است. به یاد داشته باشید که در سال 2021 ، بازار ذرت 2. 88 دلار از ماه مه تا پایین سپتامبر اصلاح کرد.

هر دو نمودار فصلی نشان می دهد که ذخیره سازی ماه ژوئیه معمولاً یک اشتباه است.

یک تغییر قابل توجه دیگر این است که دامنه قیمت سالانه در دو سال گذشته به طور قابل توجهی افزایش یافته است. من می توانم آن را در مورد Covid سرزنش کنم ، اما فکر می کنم این واقعیت جدید است زیرا ما همچنان شاهد جریان پول بیشتر در بازارهای کالا هستیم.

از سال 2016 تا 2020 محدوده قیمت سالانه برای آتی ذرت در ماه دسامبر 1. 00 تا 1. 20 دلار برای هر بوشل بود. در سال 2021 2. 81 دلار بود و تاکنون ذرت دسامبر 2022 دارای 1. 96 دلار در هر بوشل است.

برای سویا ، بازرگانی از سال 2016 تا 2020 برای نوامبر سویا 2. 00 تا 3. 20 دلار برای هر بوشل بود. قرارداد نوامبر 2021 دامنه 6. 54 دلار داشت و محدوده معاملات سال به روز برای نوامبر 2022 4. 74 دلار برای هر بوشل بوده است.

خط پایین: من انتظار دارم که افزایش نوسانات بازار برای چند سال آینده ادامه یابد. مطمئناً فروش ذرت را با قیمت 3. 50 تا 4. 00 دلار در هر بوشل و سویا با 8. 00 دلار تا 9. 00 دلار در هر بوشل می کند.

ما به احتمال زیاد از اوج بالاتر و پایین تر برخوردار خواهیم بود ، اما من هنوز هم انتظار می رود در طول برداشت نیمکره شمالی کمترین میزان را داشته باشیم. نگه داشتن بیش از حد طولانی دوباره در سال 2021 برای تولیدکنندگانی که با یک برنامه بازاریابی نظم و انضباط باقی نماندند ، دوباره اشتباه بزرگی بود.

توجه: خطر ضرر در معاملات معاملات آتی و/ یا گزینه ها قابل توجه است ، و هر سرمایه گذار و/ یا معامله گر باید در نظر بگیرند که آیا این یک سرمایه گذاری مناسب است یا خیر. عملکرد گذشته - چه واقعی باشد و چه با آزمون های تاریخی شبیه سازی شده استراتژی ها - نشانگر نتایج آینده نیست. مشاوره معاملاتی نشان دهنده قضاوت حسن نیت در یک زمان خاص است و بدون اطلاع قبلی در معرض تغییر است. هیچ تضمینی وجود ندارد که توصیه های داده شده منجر به معاملات سودآور شود.

Al Kluis Commodity Trader Al Kluis از سال 1974 تجارت آینده Grain را انجام داده است.

با مراجعه به kluiscommodities. com برای یک محاکمه رایگان به ایمیل روزانه خود و "گزارش Kluis" هفتگی خود ثبت نام کنید.