صندوق های درآمد ثابت: درآمد و تنوع

اگر در نظر دارید سرمایه گذاری های درآمدی ثابت را برای متنوع سازی نمونه کارها خود و دریافت یک جریان درآمد پایدار در نظر بگیرید ، ممکن است بخواهید صندوق های متقابل درآمد ثابت را در نظر بگیرید.

وقتی صحبت از تخصیص نمونه کارها می شود ، بسیاری از متخصصان مالی پیشنهاد می کنند بخشی از نمونه کارها را به سرمایه گذاری های با درآمد ثابت مانند اوراق بهادار خزانه داری ، اوراق بهادار شرکت ها و وسایل نقلیه مشابه اختصاص دهند. اما چگونه تصمیم می گیرید کدام کدام را بخرید؟و چقدر حاضرید در هر امنیتی متمرکز باشید؟

دسته بندی ها و محصولات مختلفی از ابزارهای با درآمد ثابت وجود دارد که هر کدام مجموعه منحصر به فرد از مزایا و خطرات بالقوه خود را دارند. اما اگر می خواهید سرمایه گذاری خود را در بین بسیاری از انواع مختلف سرمایه گذاری درآمدی ثابت گسترش دهید ، ممکن است صندوق های متقابل درآمد ثابت را در نظر بگیرید.

انواع مختلف صندوق های درآمد ثابت

صندوق های متقابل درآمد ثابت - به طور معمول به عنوان صندوق های درآمد - نوعی صندوق متقابل است که دارای سبد اوراق بهادار با درآمد ثابت مانند اوراق قرضه دولتی ، اوراق بهادار شرکت ها ، اوراق بین المللی (دولت و شرکت) و ابزارهای بازار پول است.

برخی از وجوه ممکن است روی یک دسته واحد از درآمد ثابت (به عنوان مثال ، اوراق خزانه داری ایالات متحده یا بازارهای پول) متمرکز شود ، در حالی که سایر وجوه ممکن است دسته بندی ها را با هم مخلوط و مطابقت دهند. در اینجا چند دسته اساسی از صندوق های متقابل با درآمد ثابت و به طور کلی هر کدام از آنها ارائه می شود.

صندوق های درآمد ثابت بازار پول

اگر به دنبال درآمد پایدار و تقریباً هیچ تغییری در ارزش سرمایه گذاری اصلی خود هستید ، ممکن است صندوق های متقابل بازار پول را در نظر بگیرید. بازده ممکن است پایین تر از سایر صندوق های درآمد ثابت باشد ، اما در عوض ، ارزش دارایی خالص آنها (NAV) به سختی تغییر می کند ، و در هر سهم با 1 دلار یا نزدیک به 1 دلار معلق است.

صندوق های متقابل بازار پول در بدهی های کوتاه مدت ، با کیفیت بالا و معادل های نقدی که اغلب بین موسسات بزرگ شرکت ها و مالی رد و بدل می شوند ، سرمایه گذاری می کنند. ابزارهای بازار پول که از بدهی های کوتاه مدت تشکیل شده است ، نسبت به همتایان بلند مدت خود خطرناک تر هستند.

صندوق های درآمد ثابت اوراق قرضه دولت

آیا علاقه مند به پرداخت درآمد از بدهی دولت هستید؟صندوق های درآمد ثابت اوراق قرضه دولت ، مانند اوراق بهادار فدرال (خزانه داری ایالات متحده) و اوراق قرضه شهرداری (a. k. a "مونیس") ، به طور بالقوه می تواند جریان درآمد را برای سرمایه گذاران فراهم کند. خزانه داری ابزارهای بدهی است که توسط دولت فدرال صادر می شود ، در حالی که اوراق قرضه شهرداری ابزارهای بدهی است که توسط یک شهر ، ایالت یا شهرداری خاص صادر می شود.

یکی از مزایای بالقوه سرمایه گذاری در این صندوق ها این است که برخی از جریان درآمد شما ممکن است در سطح فدرال و/یا ایالتی معاف باشد. اما مانند همه صندوق های متقابل ، اگر موقعیت های خود را با سود تحقق یافته بفروشید ، سود مشمول مالیات سود سرمایه است. همچنین ممکن است توزیع سود سرمایه در پایان سال برای سهامداران وجود داشته باشد.

صندوق های درآمد ثابت شرکت

اگر به دنبال بازده بالاتر هستید ، ممکن است بخواهید یک صندوق درآمد را در گروه اوراق بهادار شرکت در نظر بگیرید. با این حال ، این را بخاطر بسپار که به طور کلی با اعتبار یک شرکت مطابقت دارد. بنابراین ، با توجه به همان طول زمان تا بلوغ ، عملکرد بالاتر به طور معمول به معنای پیوند خطرناک تر است.

اوراق قرضه شرکت در نظر گرفته شده "درجه سرمایه گذاری" کمتر خطرناک است ، اما بازده آنها کمتر است. اوراق قرضه صادر شده توسط شرکت هایی که از نظر مالی مضطرب هستند یا دارای رتبه بندی اعتباری ضعیفی هستند ، اغلب به "اوراق ناخواسته" گفته می شود. به دلیل خطر اضافی ، این اوراق قرضه با رتبه پایین معمولاً بازده بالاتری را به عنوان ابزاری برای جذب سرمایه گذاران ارائه می دهند.

از طرف روشن تر ، سرمایه گذاری در اوراق بهادار شرکت ها از طریق صندوق درآمد متنوع با تعداد زیادی از دارایی ها می تواند در صورت پیش فرض یک شرکت خاص در تعهدات بدهی خود ، به کاهش ریسک شما کمک کند. با یک صندوق گسترده ، شما کل اصلی خود را از دست نخواهید داد ، که اگر مستقیماً در یک اوراق قرضه سرمایه گذاری کنید و به طور پیش فرض سرمایه گذاری کنید ، می تواند اتفاق بیفتد. با یک صندوق درآمد ، ممکن است افت در NAV صندوق خود را تجربه کنید.

صندوق های درآمد ثابت بین المللی

مانند بازار گسترده تر ، اقتصاد جهانی دستخوش تغییرات چرخه ای می شود. و مانند سهام ، بخش ها ، کشورها و ارزهای فردی ، بازار درآمد ثابت نیز در قدرت اقتصادی "می چرخد". این یکی از دلایلی است که یک سرمایه گذار ممکن است متنوع کردن چشم انداز درآمد ثابت خود را در سراسر جهان در نظر بگیرد.

سرمایه گذاری در صندوق های درآمد بین المللی ثابت یکی از راه های به دست آوردن در معرض درآمد دولت خارجی و درآمد اوراق بهادار شرکت است. شما همچنین می توانید نمونه کارها خود را با دارایی های موجود در ارز غیر از دلار آمریکا متنوع کنید. با این وجود ، با توجه به قرار گرفتن در معرض بین المللی ، خطر نرخ ارز ایجاد می شود. ارزها در نوسان هستند ، بنابراین با افزایش ارزهای خارجی نسبت به دلار ، پول سرمایه گذاری شده در خارج از کشور افزایش می یابد و سقوط می کند.

صندوق های متقابل سود سهام

گرچه به طور سنتی بخشی از خانواده درآمدی ثابت در نظر گرفته نمی شود ، صندوق های متقابل که دارای سهام پرداخت سود سهام هستند به طور بالقوه می تواند منبع درآمد برای سرمایه گذاران باشد. این همچنین به این معنی است که NAV های آنها تمایل به بی ثبات تر از سایر صندوق های درآمد دارند ، دقیقاً همانطور که بازار سهام نسبت به بازار اوراق بهادار در طولانی مدت بی ثبات تر است. در حالی که سود سهام ممکن است به عنوان درآمد عادی یا سود سرمایه مالیات داده شود (حتماً دفترچه صندوق را بررسی کنید) ، هر گونه سود شما با فروش سهام احتمالاً مشمول مالیات سود سرمایه خواهد بود. همچنین ، وجوه متمرکز بر سود سهام ممکن است از وجوهی که سرمایه گذاری آنها را به سهام سود سهام پرداخت نمی کند ، کم کند.

و به یاد داشته باشید ، سود سهام تضمین نمی شود. حتی یک شرکت با سابقه طولانی سود سهام و رشد سود سهام می تواند سود سهام خود را در هر زمان کاهش یا حتی از بین ببرد.

نحوه هدف قرار دادن درآمد با وجوه متقابل

اکنون که تصویری واضح تر از دارایی های مختلف وجوه متقابل درآمدی ثابت دارید ، چگونه می توانید این صندوق ها را پیدا و مقایسه کنید؟به عبارت دیگر ، کدام صندوق متقابل برای شما مناسب است؟

یکی از راه های شروع ، تحقیق در یک دسته صندوق های متقابل یا لیست صندوق های متقابل عمومی تر است. پس از تصمیم گیری در مورد کدام دسته از صندوق درآمد ثابت که هدف قرار می دهید ، موارد زیر را در نظر بگیرید:

• هزینه های مدیریت و نسبت هزینه: برخی از صندوق های درآمد بیش از سایرین هزینه دارند. سعی کنید کل هزینه سالانه یک صندوق معین را بفهمید و آن را با وجوه مشابه مقایسه کنید. هنگامی که تصویر بزرگتر را از نظر هزینه مشاهده کردید ، ممکن است بخواهید هزینه های یک صندوق را در برابر عملکرد گذشته خود مقایسه کنید تا مشخص شود که آیا اهداف شما را برآورده می کند یا خیر.
• سابقه آهنگ: درک این نکته مهم است که عملکرد گذشته نتایج آینده را تضمین نمی کند زیرا بازار ، اقتصاد و هر دارایی موجود در آن دستخوش تغییرات چرخه ای می شود. با این وجود ، سابقه یک صندوق هنوز می تواند هنگام بررسی عملکرد صندوق در طول زمان در چرخه های مختلف بازار مفید باشد.
• حداقل الزامات سرمایه گذاری: آیا می توانید برای خرید یک صندوق معین هزینه کنید؟هر صندوق حداقل سرمایه گذاری متفاوتی دارد ، بنابراین برای یافتن وجوهی که بودجه شما را برآورده می کند ، حتماً در این حد تحقیق کنید.
• برنامه های خرید مکرر: این ویژگی به شما امکان می دهد تا در هفته ، نیمه ماهانه ، ماهانه یا سه ماهه در یک صندوق معین (یا بودجه) سرمایه گذاری کنید. این می تواند برای ایجاد قرار گرفتن در معرض این بخش از نمونه کارها خود به مرور زمان مفید باشد.
• ملاحظات دیگر: هزینه ها و رویدادهای مشمول مالیات در وجوه متفاوت است. قبل از سرمایه گذاری در صندوق ، حتماً دفترچه را با دقت بخوانید. در نظر بگیرید که آیا اوراق بهادار اساسی و دسته بندی صندوق های درآمد ثابت کلی با آنچه به دنبال آن هستید مطابقت دارد.

به یاد داشته باشید ، هیچ سرمایه گذاری مطمئن شات وجود ندارد. اما یک نمونه کارها متنوع ، که ممکن است شامل سرمایه گذاری های با درآمد ثابت باشد ، ممکن است به شما در پیگیری جریان مداوم جریان نقدی برای هزینه های اختیاری ، افزایش پس انداز یا شاید درآمد بازنشستگی کمک کند.

آیا وجوه متقابل برای نمونه کارها شما مناسب است؟

اطلاعات بیشتر از چارلز شواب

ETF در مقابل صندوق متقابل: این به استراتژی شما بستگی دارد

از استراتژی و نمونه کارها خود با دانستن اینکه چه زمانی باید در صندوق های مبادله ای (ETFS) ، صندوق های شاخص و صندوق های متقابل را به طور فعال مدیریت کنید ، پشتیبانی کنید.

صندوق های بازار پول چیست و چگونه کار می کنند؟

صندوق های بازار پول به طور معمول در اوراق بهادار بدهی کوتاه مدت با بازده بالاتر سرمایه گذاری می کنند. بیاموزید که چگونه آنها کار می کنند ، جوانب مثبت و منفی آنها ، و اگر برای شما معنی دارند.

نحوه جستجوی بودجه در schwab. com

انتخاب سرمایه گذاری لازم نیست بسیار زیاد باشد. برای کمک به یافتن صندوق های شاخص کم هزینه ، برای یادگیری نحوه استفاده از ETF و صفحه نمایش صندوق های متقابل تماشا کنید.

مطالب مرتبط

سرمایه گذاری صندوق های متقابل درآمد ثابت

سرمایه گذاران باید اطلاعات دقیق موجود در دفترچه یا در صورت وجود دفترچه خلاصه ، از جمله اهداف سرمایه گذاری ، خطرات ، هزینه ها و هزینه ها را در نظر بگیرند. با تماس با شواب با شماره 800-435-4000 می توانید یک دفترچه را درخواست کنید. لطفاً قبل از سرمایه گذاری آن را با دقت بخوانید.

اطلاعات ارائه شده در اینجا فقط برای اهداف اطلاعاتی عمومی است و نباید یک توصیه شخصی یا مشاوره سرمایه گذاری شخصی در نظر گرفته شود. استراتژی های سرمایه گذاری ذکر شده در اینجا ممکن است برای همه مناسب نباشد. هر سرمایه گذار قبل از تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری باید یک استراتژی سرمایه گذاری را برای وضعیت خاص خود بررسی کند.

تمام عبارات عقاید بدون توجه به واکنش به تغییر شرایط بازار ، بدون اطلاع قبلی تغییر می کنند. داده های موجود در اینجا از ارائه دهندگان شخص ثالث از آنچه در نظر گرفته می شود منابع معتبر به دست می آیند. با این حال ، دقت ، کامل بودن یا قابلیت اطمینان آن نمی تواند تضمین شود.

نمونه های ارائه شده فقط برای اهداف مصور است و در نظر گرفته نشده است که منعکس کننده نتایج باشد که می توانید انتظار داشته باشید.

اوراق بهادار درآمد ثابت در دوره های افزایش نرخ بهره منوط به افزایش ضرر اصلی است. سرمایه گذاری های درآمدی ثابت منوط به خطرات مختلف دیگر از جمله تغییر در کیفیت اعتبار ، ارزیابی بازار ، نقدینگی ، پیش پرداخت ، بازپرداخت زودرس ، رویدادهای شرکت ، پیامدهای مالیاتی و سایر عوامل است.

سهام صندوق اوراق قرضه دولتی تضمین نمی شود. قیمت و بازده سرمایه گذاری آنها با شرایط بازار و نرخ بهره در نوسان خواهد بود. سهام ، هنگام بازخرید ، ممکن است ارزش کم و بیش از هزینه اصلی آنها داشته باشد.

سرمایه گذاری های بین المللی منوط به خطرات اضافی مانند نوسان ارزی ، خطر ژئوپلیتیکی و پتانسیل بازارهای غیرقانونی است.

شواب مشاوره مالیاتی ارائه نمی دهد. مشتریان باید برای نیازهای مشاوره مالیاتی خود با یک مشاور مالیاتی حرفه ای مشورت کنند.

استراتژی های تنوع ، سود را تضمین نمی کنند و در برابر ضرر در کاهش بازارها محافظت نمی کنند.< PAN> اوراق بهادار درآمد ثابت در دوره های افزایش نرخ بهره ، از دست دادن اصل اصلی افزایش می یابد. سرمایه گذاری های درآمدی ثابت منوط به خطرات مختلف دیگر از جمله تغییر در کیفیت اعتبار ، ارزیابی بازار ، نقدینگی ، پیش پرداخت ، بازپرداخت زودرس ، رویدادهای شرکت ، پیامدهای مالیاتی و سایر عوامل است.