مبادله ارز

مبادلات ارزی ، برای محافظت از ریسک نرخ بهره مفید است ، توافق بین دو طرف برای مبادله مبادله معنایی در یک ارز با ارز دیگر است و نرخ بهره آن می تواند نرخ ثابت یا شناور باشد که در دو ارز مشخص شده است. چنین توافق نامه هایی فقط برای دوره مشخص معتبر است و بسته به شرایط و ضوابط قرارداد می تواند تا مدت ده سال متغیر باشد. از آنجا که مبادله پرداخت در دو نوع ارز مختلف انجام می شود ، نرخ نقطه ای که در آن زمان حاکم است برای محاسبه میزان پرداخت استفاده می شود.

فهرست مطالب

انواع مبادله ارز

طبقه بندی را می توان بر اساس انواع مختلف پا درگیر در قرارداد انجام داد. رایج ترین انواع در زیر ذکر شده است

شماره 1 - ثابت در مقابل شناور

در این نوع ، یک پا نشانگر جریان پرداخت برای بهره ثابت است ، در حالی که یک پا دیگر نشان دهنده جریان پرداخت برای بهره شناور است.

شماره 2 - شناور در مقابل شناور (مبادله مبادله)

این نوع همچنین به عنوان مبادله پایه شناخته می شود ، جایی که هر دو پا باتلاق نشان دهنده پرداخت بهره شناور است.

شماره 3 - ثابت در مقابل ثابت

در این نوع ، هر دو جریان مبادله نشان دهنده پرداخت بهره ثابت است.

شما می توانید از این تصویر در وب سایت ، الگوهای و غیره خود استفاده کنید ، لطفاً پیوند انتساب را در اختیار ما قرار دهید که چگونه می توان انتساب را ارائه داد؟لینک مقاله برای لینک برای مثال: منبع: مبادله ارز (Wallstreetmojo.com)

نمونه هایی از مبادله ارز

فرض کنید یک شرکت استرالیایی به نام Ltd. وجود دارد که در حال فکر کردن برای ایجاد تجارت در کشور دیگری ، یعنی انگلیس است و برای آن ، به 5 میلیون GBP نیاز دارد که AUD/GBP نرخ ارز 0. 5 باشد. به طوری که کل مبلغ مورد نیاز در AUD به 10 میلیون AUD می رسد. در عین حال ، یک شرکت U Ltd مستقر در خارج از انگلیس وجود دارد که می خواهد در استرالیا تجارت ایجاد کند و برای همین ، 10 میلیون AUD نیاز دارد. هر دو شرکت برای بازپرداخت شش ماهه به وام نیاز دارند. در هر دو کشور ، در مقایسه با شرکت های محلی هزینه وام بالایی برای شرکت های خارجی وجود دارد و در عین حال ، گرفتن وام از شرکت های خارجی نیز به دلیل نیازهای رویه اضافی نیز دشوار است.

هزینه وام در بریتانیا برای خارجی ها 10 درصد و برای افراد محلی 6 درصد است در حالی که در استرالیا هزینه وام برای خارجی ها 9 درصد و برای افراد محلی 5 درصد است. از آنجایی که هر دو شرکت می توانند وام را در کشورهای خود با هزینه کم و به راحتی دریافت کنند، هر دو تصمیم گرفتند قرارداد سوآپ ارز را اجرا کنند که در آن A ltd وام 10 میلیون AUD در استرالیا و U ltd وام 5 میلیون پوندی دریافت کردند. در انگلستان و مبلغ وام دریافتی خود را به یکدیگر دادند که به هر دو شرکت امکان داد تا تجارت خود را در کشور دیگری شروع کنند.

نه، بعد از هر شش ماه،

یک با مسئولیت محدودبرای وام گرفته شده در انگلستان توسط U ltd که به شرح زیر محاسبه می شود، بخش بهره را به U ltd می پردازد:

U Ltd. بخش بهره را برای وامی که در استرالیا توسط A ltd گرفته است به A ltd می پردازد که به شرح زیر محاسبه می شود:

مانند این پرداخت در برابر سود تا پایان قرارداد سوآپ ارزی ادامه خواهد داشت که هر دو طرف به طرف های دیگر پس بدهند، مبالغ اصلی ارز خارجی آنها گرفته شود.

مزایای

• این به مدیران پورتفولیو کمک می کند مدیران پورتفولیو یک کارشناس بازار مالی است که به صورت استراتژیک سبدهای سرمایه گذاری را طراحی می کند. در تنظیم قرار گرفتن آنها در معرض نرخ بهره حاکم بیشتر بخوانید.
• این امر به کاهش هزینه ها و ریسک های مختلف مرتبط با مبادلات ارز کمک می کند.
• بر اساس شرایط اقتصادی موجود، به شرکت هایی که دارای بدهی با نرخ ثابت هستند، در سرمایه گذاری از سوآپ با نرخ شناور و شرکت هایی که دارای تعهدات نرخ شناور هستند، در سرمایه گذاری در سوآپ با نرخ ثابت کمک می کند.
• سفته بازان سفته باز یک فرد یا موسسه مالی است که بر اساس حدس و گمان روی اوراق بهادار شرط های کوتاه مدت می گذارد. برای مثال، به جای تمرکز بر چشم انداز رشد بلندمدت یک شرکت خاص، ریسک های محاسبه شده ای را در مورد سهامی با پتانسیل بازدهی بالاتر می پذیرند. اطلاعات بیشتر در بازار می تواند هر زمان که تغییر مطلوبی در آن وجود داشته باشد، منتفع شود. نرخ بهره
• این امر به کاهش عدم اطمینان کمک می کند که با جریان های نقدی آتی مرتبط است زیرا سوآپ ارز به شرکت ها اجازه می دهد شرایط بدهی خود را تغییر دهند.

معایب

• از آنجا که هر یک از طرفین یا هر دو طرف می توانند به طور پیش فرض در پرداخت بهره یا مبلغ اصلی پیش فرض کنند ، مبادلات ارزی در معرض ریسک اعتباری ریسک ریسک قرار می گیرد ، احتمال ضرر به دلیل عدم موفقیت وام گیرنده در بازپرداخت وام است. تعهدات بدهی را برآورده کنید. این به این احتمال اشاره دارد که وام دهنده ممکن است مدیر بدهی و یک مؤلفه بهره را دریافت نکند ، در نتیجه جریان نقدی را قطع کرده و هزینه جمع آوری را افزایش می دهد. بیشتر بخوانید.
• خطر مداخله دولت مرکزی در بازارهای مبادله وجود دارد. در صورتی که دولت یک کشور خاص به منظور حمایت از کاهش موقت ارز کشورهایشان ، بدهی های خارجی را به دست آورد ، همین اتفاق می افتد ، که می تواند منجر به رکود بزرگی در ارزش ارز داخلی شود.

نکات مهم

شماره 1 - سه مرحله وجود دارد که بخشی از مبادله ارز را تشکیل می دهد. این شامل تبادل نقطه اصلی ، ادامه مبادله پرداخت بهره در طول شرایط مبادله و تبادل مجدد مبلغ اصلی در تاریخ بلوغ است.

شماره 2 - مبلغ اصلی مبادله ارز معمولاً توسط طرفین به روش زیر رد و بدل می شود:

• در آغاز
• در ترکیب شروع و پایان
• در پایان
• هیچ کدام

نتیجه

بنابراین مبادله ارز توافق بین دو طرف برای تبادل ارز با شرایط و ضوابط از پیش تعیین شده بین یکدیگر است. انگیزه اصلی مبادله ارز ، جلوگیری از خطرات و تلاطم های مختلف در نرخ ارز و بازارهای ارزی است که بازارهای ارزی بازار ارزی بزرگترین بازار مالی جهان است که نرخ ارز ارز را تعیین می کند. بیشتر بخوانیددولت ها و بانک های مرکزی به منظور اطمینان از اینکه در صورت وجود کمبود ارز خارجی ، در آن زمان در دسترس است ، با همتایان خارجی خود در مبادله ارز با همتایان خارجی خود شرکت می کنند.

مقالات توصیه شده

این راهنمایی برای مبادله ارز و تعریف آن بوده است. در اینجا ما در مورد انواع توافق نامه های مبادله ارز به همراه مثالها ، مزایا و معایب بحث می کنیم. شما می توانید در مورد حسابداری از مقالات زیر اطلاعات بیشتری کسب کنید -