درک علاقه باز در معاملات

تجارت موفق به توانایی شرکت کننده در تجزیه و تحلیل روندهای بازار، تلاش برای پیش بینی مسیرهای بالقوه قیمت در آینده متکی است. شاخص ها و جنبه های مختلفی از بازار وجود دارد که یک معامله گر زرنگ باید نبض خود را حفظ کند.

یکی از مهارت های ضروری و بالقوه حیاتی برای یادگیری علاقه باز است. بیایید آن را بررسی کنیم.

علاقه باز چیست؟

بهره باز نشان دهنده تعداد کل مشتقات (اختیارات و قراردادهای آتی) است که عبارتند از:

• توسط فعالان بازار برگزار می شود
• حل و فصل نشده اند و
• برجسته هستند

این شمارش معمولاً در پایان روز معاملاتی مشخص می شود و تعداد قراردادهایی را که هنوز در بازار باز هستند را نشان می دهد.

در بازار معاملات مشتقه، همیشه دو طرف با یک معامله مرتبط هستند که عبارتند از:

خریدار: قرارداد مشتقه را از فروشنده (تامین کننده نقدینگی) می خرد و طولانی محسوب می شود.

فروشنده: قرارداد مشتقه را به خریدار (تامین کننده نقدینگی) می فروشد و کوتاه مدت محسوب می شود.

به عنوان مثال، آقای A یک قرارداد آتی را به آقای B می فروشد. در این مورد، سود آزاد "1" خواهد بود، زیرا آقای B قرارداد آتی دارد که هنوز در بازار باز است و معوق است.

تفاوت بین علاقه باز و حجم چیست؟

سود باز و حجم معاملات معمولاً در بازار مشتقات استفاده می شود و معامله گران آماتور اغلب آنها را با هم مخلوط می کنند.

حجم، مقدار قراردادهای مشتقه معامله شده در یک جلسه تجاری خاص است.

در حالی که OI (با بهره باز) تعداد قراردادهای مشتقه معوق در بازار است که هنوز تسویه نشده است.

به عنوان مثال، در یک روز معاملاتی خاص:

• معامله گر A قراردادهای آتی 20 ژوئن ES (E-mini S& P 500) را فروخت
• معامله گر B قراردادهای آتی 25 جولای ES (E-mini S& P 500) را فروخت
• معامله گر C قراردادهای آتی 30 ژوئن ES (E-mini S& P 500) را خرید

در این حالت، حجم 75 (20 + 25 + 30) خواهد بود که مجموع تمام قراردادهای معامله شده در بازار در آن جلسه خاص است.

حجم منعکس کننده تعداد معاملاتی است که در روز معاملاتی اتفاق افتاده است، در حالی که سود باز تنها یک بار محاسبه می شود (در صورت بسته شدن صرافی برای معاملات، هر جا که مربوط باشد).

چرا علاقه باز مهم است؟

هر معامله گر خوب باید از آخرین اعدادی که از بازار بیرون می آیند به روز باشد، مهم نیست که آنها چه هستند.

بهره باز یکی از آن جزئیاتی است که به طور بالقوه می تواند به معامله گران کمک کند تا روندهای بازار یا تغییرات حرکت را شناسایی کنند. همچنین می تواند همراه با حجم به عنوان تایید استفاده شود.

رابطه بین سود باز و حجم به فعالان بازار کمک می کند تا روندهای صعودی یا نزولی را در یک بازار رو به رشد یا نزولی شناسایی کنند. تفاسیر مختلف رایج عبارتند از:

در بازاری که قیمت ها در حال افزایش است:

• نشان می دهد که بازار به شدت در حال افزایش است
• نشان می دهد که روند صعودی احتمالا ادامه خواهد داشت

• نشان می دهد که روند همچنان رو به افزایش است، اما حرکت ممکن است ضعیف شود
• نشان می دهد که روند صعودی ممکن است متوقف شود یا حتی معکوس شود

در بازاری که قیمت ها در حال کاهش است:

• نشان می دهد که بازار در یک بازار نزولی قوی قرار دارد
• نشان می دهد که ممکن است حرکت بیشتری به سمت نزول وجود داشته باشد

• نشان می دهد که بازار همچنان پایین است، اما فروش به اندازه قبل تهاجمی نیست
• نشان می دهد که سوگیری نزولی بازار ممکن است کند شود

تجزیه و تحلیل علاقه باز

در بازارهای مشتقه سنتی، سود باز با باز و بسته شدن موقعیت ها به شرح زیر افزایش و کاهش می یابد:

موقعیت های فعلی خود را پاس کرده یا مبادله کنند

به طور خلاصه: افزایش یا کاهش سود باز برای قرارداد مشتقه تعابیر مختلفی دارد که عبارتند از:

• افزایش بهره باز: با گرفتن موقعیت معامله گران در بازار، بهره باز بیشتر افزایش می یابد، که نشان می دهد:
  • پول اضافی که به بازار سرازیر می شود

  در چنین سناریویی ممکن است به این معنا باشد که روند موجود بازار ادامه خواهد داشت.

  • کاهش علاقه باز: علاقه باز با بسته شدن و تسویه موقعیت های شرکت کنندگان کاهش می یابد، به این معنی که:
    • پول از بازار حذف می شود

    در چنین حالتی، پول از بازار خارج می شود، به این معنی که روند قیمت موجود ممکن است پایدار نباشد.

    نتیجه

    بهره باز بخشی از ریزساختار بازار است و می تواند به عنوان یک شاخص توسط معامله گران باهوش در آنجا استفاده شود.

    Bookmap شامل ابزارهای زیادی برای تجزیه و تحلیل حجم است، مانند Volume Profile و Cumulative Volume Delta. امروز آن را به صورت رایگان امتحان کنید. برای شروع اینجا را کلیک نمایید.